RECEIVED

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Gibt den Betrag zurück, der bei Fälligkeit für ein vollständig investiertes Wertpapier empfangen wurde.

Syntax

RECEIVED(<settlement>, <maturity>, <investment>, <discount>[, <basis>])

Parameter

Begriff Definition
settlement (Abrechnung) Der Abrechnungstermin des Wertpapierkaufs. Der Abrechnungstermin des Wertpapierkaufs ist das Datum nach der Wertpapieremission, an dem das Wertpapier in den Besitz des Käufers übergeht.
maturity (Fälligkeit) Das Fälligkeitsdatum des Wertpapiers. Das Fälligkeitsdatum ist das Datum, an dem das Wertpapier abläuft.
investment (Investition) Der in das Wertpapier investierte Betrag.
discount Der Diskontsatz des Wertpapiers.
basis (Optional) Die Basis für die Zählung von Tagen. Wenn „Basis“ ausgelassen wird, wird 0 als Wert angenommen. Die zulässigen Werte sind unterhalb dieser Tabelle aufgeführt.

Der Parameter Basis akzeptiert die folgenden Werte:

Basis Basis für Zählung von Tagen
0 oder ausgelassen US (NASD) 30/360
1 Actual/actual
2 Actual/360
3 Actual/365
4 European 30/360

Rückgabewert

Der bei Fälligkeit empfangene Betrag.

Bemerkungen

  • Datumsangaben werden als sequenzielle Seriennummern gespeichert, damit sie in Berechnungen verwendet werden können. In DAX ist der 30. Dezember 1899 der Tag 0, und der 1. Januar 2008 ist Tag 39.448, weil er 39.448 Tage nach dem 30. Dezember 1899 liegt.

  • Das Abrechnungsdatum ist das Datum, an dem ein Käufer einen Coupon erwirbt, z. B. eine Schuldverschreibung. Das Fälligkeitsdatum ist das Datum, an dem ein Coupon abläuft. Nehmen wir beispielsweise an, eine Anleihe mit einer Laufzeit von 30 Jahren wird am 1. Januar 2008 ausgegeben und sechs Monate später von einem Käufer erworben. Das Ausgabedatum wäre der 1. Januar 2008, das Abrechnungsdatum wäre der 1. Juli 2008, und das Fälligkeitsdatum wäre der 1. Januar 2038, was 30 Jahre nach dem 1. Januar 2008, dem Ausgabedatum, liegt.

  • RECEIVED wird wie folgt berechnet:

    $$\text{RECEIVED} = \frac{\text{investment}}{1 - (\text{discount} \times \frac{\text{DIM}}{\text{B}})}$$

    Dabei gilt Folgendes:

    • $\text{B}$ = Anzahl der Tage pro Jahr, abhängig von der Jahresbasis.
    • $\text{DIM}$ = Anzahl der Tage von Ausgabe bis Fälligkeit.

  • „settlement“ und „maturity“ werden zu ganzen Zahlen verkürzt.

  • „Basis“ wird auf die nächste ganze Zahl gerundet.

  • Es wird ein Fehler zurückgegeben, wenn:

    • „Abrechnung“ oder „Fälligkeit“ kein gültiges Datum ist
    • Abrechnung ≥ Fälligkeit
    • investment ≤ 0.
    • discount ≤ 0.
    • Basis < 0 oder Basis > 4.

  • Die Verwendung dieser Funktion im DirectQuery-Modus wird nicht unterstützt, wenn sie in berechneten Spalten oder RLS-Regeln (Row-Level Security) eingesetzt wird.

Beispiel

Die folgende DAX-Abfrage:

Daten Beschreibung
15. Feb 08 Abrechnungsdatum (Ausgabe)
15 Mai 08 Fälligkeitsdatum
USD 1.000.000,00 Investition
5,75 % Prozentualer Diskontsatz
2 Ist/360-Basis 
EVALUATE
{
  RECEIVED(DATE(2008,2,15), DATE(2008,5,15), 1000000.00, 0.0575, 2)
}

Gibt den bei Fälligkeit zu empfangenden Gesamtbetrag zurück für Fälligkeit für eine Schuldverschreibung mit den oben angegebenen Bedingungen.

[Wert]
1014584,6544071