共用方式為

ODDFYIELD

  • 發行項

適用於：計算結果列匯出數據表量值視覺計算

傳回零散首期 (短期或長期) 的證券收益。

語法

ODDFYIELD(<settlement>, <maturity>, <issue>, <first_coupon>, <rate>, <pr>, <redemption>, <frequency>[, <basis>])

參數

詞彙 定義
settlement 證券的結算日期。 證券結算日期是在發行日之後，證券賣給買方的日期。
maturity 證券到期日。 到期日是證券到期的日期。
問題 證券的發行日期。
first_coupon 證券的第一個付息日期。
速率 證券的利率。
pr 證券的價格。
redemption 證券每 \$100 元面額的贖回價值。
頻率 每年息票付款的次數。 若為每年給付一次，frequency = 1；若為每半年給付一次，frequency = 2；若為每季給付一次，frequency = 4。
basis (選擇性) 要使用的天數計算基礎類型。 如果省略 basis，則會假設為 0。 接受的值會列在此資料表下方。

basis 參數接受下列值：

Basis 天數計算基準
0 或省略 US (NASD) 30/360
1 實際值/實際值
2 實際值/360
3 實際值/365
4 歐洲 30/360

傳回值

證券的收益。

備註

  • 日期會以連續的序號來儲存，以便計算。 在 DAX 中，1899 年 12 月 30 日是第 0 天，而 2008 年 1 月 1 日因為是 1899 年 12 月 30 日之後的第 39,448 天，所以是第 39448 天。

  • 結算日是買方購買息票 (例如債券) 的日期。 到期日是息票到期的日期。 例如，假設 30 年的債券在 2008 年 1 月 1 日發行，而買方在六個月後購買此債券。 發行日期為 2008 年 1 月 1 日，結算日為 2008 年 7 月 1 日，而到期日則為發行日 2008 年 1 月 1 日之後 30 年，即 2038 年 1 月 1 日。

  • ODDFYIELD 會使用反覆運算方法來計算。 期使用牛頓法，並根據函式 ODDFPRICE 所使用的公式。 收益會隨著 100 次反覆運算而變更，直到具有指定收益的預估價格接近實際價格為止。 如需 ODDFYIELD 所使用的公式，請參閱 ODDFPRICE。

  • settlement、maturity、issue 及 first_coupon 都會取至整數。

  • basis 和 frequency 會四捨五入為最接近的整數。

  • 如果是下列情況，則會傳回錯誤：

    • settlement、maturity、issue 或 first_coupon 不是有效的日期。
    • 不符合 maturity > first_coupon > settlement > issue。
    • rate < 0。
    • pr ≤ 0。
    • redemption ≤ 0。
    • frequency 是 1、2 或 4 以外的任何數字。
    • basis < 0 或 basis > 4。

  • 在計算結果欄或資料列層級安全性 (RLS) 規則中使用時，不支援在 DirectQuery 模式中使用此函式。

範例

Data 引數描述
2008 年 11 月 11 日 結算日期
2021 年 3 月 1 日 到期日
2008 年 10 月 15 日 發行日期
2009 年 3 月 1 日 首次付息日期
5.75% 息票利率
84.50 價格
100 贖回值
2 每半年給付
0 30/360 基準

下列 DAX 查詢：

EVALUATE
{
  ODDFYIELD(DATE(2008,11,11), DATE(2021,3,1), DATE(2008,10,15), DATE(2009,3,1), 0.0575, 84.50, 100, 2, 0)
}

使用上方指定的條件，傳回具有零散第一期 (短期或長期) 的證券收益。

[Value]
0.0772455415972989