ODDFPRICE

適用於:導出數據行計算數據表Measure視覺計算

傳回每 $100 面額 valuefirst 期間 odd(短 or 長)的安全性 price。

語法

ODDFPRICE(<settlement>, <maturity>, <issue>, <first_coupon>, <rate>, <yld>, <redemption>, <frequency>[, <basis>])

參數

術語 定義
settlement 證券的結算 date。 證券結算 date 是證券交易給買家后的問題 date 后 date。
maturity 安全性的成熟度 date。 成熟度 date 是安全性到期時的 date。
issue 安全性的問題 date。
first_coupon 證券的 first 優惠券 date。
rate 安全性的興趣 rate。
yld 安全性的年度 yield。
redemption 每個 $100 面 value的安全性兌換 value。
frequency 每個 year的優惠券付款數目。 對於年度付款,frequency = 1;若為半年,frequency = 2;針對每季,frequency = 4。
basis (選擇性)要使用的 daycount 基礎類型。 If 基礎會被省略,它會假設為 0。 下表下方列出可接受的 values。

basis 參數接受下列 values:

Basis Day count 基礎
0 or 省略 美國 (NASD) 30/360
1 實際/實際
2 實際/360
3 實際/365
4 歐洲 30/360

傳回 Value

每個 $100 臉部 pricevalue。

言論

  • 日期會儲存為循序號,以便用於計算中。 在 DAX,1899年12月30日是 day 0,and 2008年1月1日是39448年,因為它是1899年12月30日之後的39,448天。

  • 結算 date 是買家購買優惠券的 date,如債券。 到期日 date 是優惠券到期時的 date。 例如,假設 2008 年 1 月 1 日發行了 30year 債券,and 六個月後由買家購買。 問題 date 將是2008年1月1日,和解 date 將是2008年7月1日,and 到期日 date 將是2038年1月1日,這是2008年1月1日之後的30年,發行 date。

  • ODDFPRICE 的計算方式如下:

    Odd 短 first 優惠券:

    $$\text{ODDFPRICE} = \bigg[ \frac{\text{redemption}}{(1 + \frac{\text{yld}}{\text{frequency}})^{(N - 1 + \frac{\text{DSC}}{\text{E}}})}} \bigg] + \bigg[ \frac{100 \times \frac{\text{rate}}{\text{frequency}} \times \frac{\text{DFC}}{\text{E}}}{(1 + \frac{\text{\text{yld}}{\text{frequency}})^{(\frac{\text{DSC}{\text{E}} \bigg] + \bigg[ \sum^{N}_{k=2} \frac{100 \times \frac{\text{rate}}{\text{frequency}{(1 + \frac{\text{yld}}{\text{frequency}})^{(k - 1 + \frac{\text{DSC}}{\text{E}})}} \bigg] - \Big[ 100 \times \frac{\text{rate}}{\text{frequency}} \times \frac{\text{A}}{\text{E}} \Big] $$

    哪裡:

    • A = 票息周期開頭到結算 date 的天數(累算天數)。
    • DSC = 從結算到 next 優惠券 date的天數。
    • DFC = 從 oddfirst 票開始到 first 優惠券 date的天數。
    • E = 優待券期間的天數。
    • N = 結算 dateand 兌換 date之間應支付的優惠券數目。 (If 這個數位 contains 一個分數,它會提高到 next 整數。

    Odd 長 first 優惠券:

    $$\text{ODDFPRICE} = \bigg[ \frac{\text{redemption}}{(1 + \frac{\text{yld}}{\text{frequency}})^{(\text{N} + \text{N}_{q} + \frac{\text{{\text{}} DSC}}{\text{E}}}} \bigg] + \bigg[ \frac{100 \times \frac{\text{rate}}{\text{frequency}} \times \Big[ \sum^{\text{NC}}_{i=1} \frac{\text{DC}_{i}}{\text{NL}_{i}} \Big] }{(1 + \frac{\text{yld}}{\text{frequency}})^{(\text{N}_{q} + \frac {\text{DSC}}{\text{E}} \bigg] + \bigg[ \sum^{\text{N}}_{k=1} \frac{100 \times \frac{\text{rate}}{\text{frequency}}}{(1 + \frac{\text{yld}}}{\text{frequency}})^{(k - \text{N}_{q} + \frac{\text{DSC}}{\text{E}})}} \bigg] - \Big[ 100 \times \frac{\text{rate}}{\text{frequency}} \times \sum^{\text{NC}}_{i=1} \frac{\text{A}_{i}}{\text{NL}_{i}} \Big]$$

    哪裡:

    • Ai = 從ith開始的天數,orlast,odd 期間內准優惠券期間。
    • DCi = 從日期 date(or 發行 date)到 first 准優惠券(i=1) or 准優惠券天數(i=2,..., i=NC) 的天數。
    • DSC = 從結算到 next 優惠券 date的天數。
    • E = 優待券期間的天數。
    • N = first 實際優惠券 dateand 兌換 date之間應支付的優惠券數目。 (If 這個數位 contains 一個分數,它會提高到 next 整數。
    • NC = 符合 odd 期間的准優待券期間數目。 (If 這個數位 contains 一個分數,它會提高到 next 整數。
    • NLi = 完整ith,orlast,odd 期間內准優惠券期間內的一般長度。
    • Nq = 結算 dateandfirst 優惠券之間的完整准優惠券週期數目。
  • settlement、maturity、issue、and first_coupon 會截斷為整數。

  • basis and frequency 會四捨五入為最接近的整數。

  • if傳回 error:

    • settlement、maturity、issue、or first_coupon 是 not 有效的 date。
    • 到期 > first_coupon > 結算 > 問題 not 滿意。
    • rate < 0。
    • yld < 0.
    • 兌換≤ 0。
    • frequency 是 1、2、or 4 以外的任何數位。
    • basis < 0 or basis > 4.
  • 在匯出數據行中使用 or 數據列層級安全性 (RLS) 規則時,支援此函式 not 用於 DirectQuery 模式。

數據 自變數描述
11/11/2008 結算 date
3/1/2021 成熟度 date
10/15/2008 問題 date
3/1/2009 First 優惠券 date
7.85% 百分比優惠券
6.25% 百分比 yield
$100.00 重新 value
2 頻率為半年
1 實際/實際基礎

下列 DAX 查詢:

EVALUATE
{
  ODDFPRICE(DATE(2008,11,11), DATE(2021,3,1), DATE(2008,10,15), DATE(2009,3,1), 0.0785, 0.0625, 100.00, 2, 1)
}

使用上述指定條款,傳回每 $100 面 value 具有 odd(短 or 長)first 期間的安全性 price。

[Value]
113.597717474079